O BTG Pactual (BPAC11) continua a apresentar resultados excepcionais mesmo em um cenário desafiador do mercado, refletindo seu desempenho no terceiro trimestre de 2023.
No período, o banco de investimentos registrou um lucro líquido de R$ 2,734 bilhões, um avanço de 19% em relação ao mesmo trimestre do ano anterior. Esse resultado superou levemente a expectativa dos analistas, que esperavam um lucro de R$ 2,719 bilhões, conforme a média das previsões compilada pelo Seu Dinheiro.
Confira o Calendário de Resultados do 3T2023.
Com esse aumento no lucro, a rentabilidade sobre o patrimônio líquido (ROAE) atingiu 23,2%, um avanço de 1,2 ponto percentual em comparação com o mesmo período do ano anterior.
A rentabilidade do BTG Pactual, medida pelo ROE, superou a do Itaú Unibanco (ITUB4), que havia divulgado um resultado positivo na semana anterior, mantendo essa posição pelo segundo trimestre consecutivo.
Todas as principais linhas de negócio do BTG apresentaram crescimento em relação ao terceiro trimestre do ano anterior, resultando em um aumento total das receitas para R$ 5,7 bilhões, um avanço de 19%.
O crédito corporativo se destacou, registrando um avanço de 41% na receita, atingindo R$ 1,3 bilhão. O banco também viu sua carteira de financiamentos crescer 24% em 12 meses, atingindo um saldo de R$ 160,6 bilhões.
No segmento de banco de investimento, houve uma recuperação no terceiro trimestre, crescendo 12% após um primeiro semestre mais desafiador, alinhado com o desempenho do mercado de capitais. A retomada das emissões de instrumentos de dívida pelas empresas, incluindo debêntures, contribuiu para essa melhora.
A área de tesouraria do BTG, embora fosse motivo de incerteza para os analistas, não desapontou. Mesmo em meio à volatilidade do mercado entre julho e setembro, a área de sales & trading apresentou receita de R$ 1,456 bilhões, um aumento de 5,2%.
O aumento nas receitas foi acompanhado por um crescimento de 17% nas despesas operacionais, impulsionadas pelos maiores pagamentos de bônus por resultados.
Além do lucro recorde, o BTG alcançou outra marca notável no terceiro trimestre, atingindo R$ 1,5 trilhão em ativos sob gestão, provenientes de fundos de investimento, fortunas e da plataforma de investimentos para pessoas físicas.
A captação líquida no trimestre foi de R$ 59 bilhões e atingiu R$ 231 bilhões nos últimos 12 meses até setembro. Os ativos da área de gestão de fundos cresceram 21,3% em comparação com o mesmo período do ano anterior, com destaque para os fundos geridos pelo BTG em estratégias de produtos alternativos e renda fixa.
A expansão da plataforma de investimentos para clientes de alta renda cresceu 30,9% em 12 meses. No total, os ativos, incluindo a área de gestão de fortunas, atingiram R$ 665,8 bilhões.
A aquisição da Órama Investimentos, aguardando a aprovação dos órgãos reguladores, poderá aumentar esse valor em R$ 18 bilhões, uma vez que o BTG anunciou a compra da plataforma por R$ 500 milhões em outubro.
