O investimento em ativos que geram bons dividendos é uma estratégia atrativa para aqueles que buscam resultados sólidos no mercado financeiro. Investidores interessados em viver de renda passiva encontram nos dividendos uma fonte de renda regular e potencialmente lucrativa. Porém, antes de investir, é essencial compreender o que são dividendos e como recebê-los de maneira eficaz.
O que são dividendos?
Dividendos são parcelas do lucro líquido de uma empresa ou fundo, distribuídas entre seus acionistas e cotistas. Para ilustrar, imagine que você comprou ações de uma empresa. Com essa aquisição, você se torna acionista e participa dos resultados da companhia. Se a empresa obtiver lucro em determinado período, ela pode optar por distribuir parte desses recursos entre seus investidores, proporcionalmente à quantidade de ações possuídas por cada um.
Essa distribuição de recursos ocorre sem que o investidor precise realizar um esforço ativo, caracterizando os dividendos como uma fonte de renda passiva. Diferente dos ganhos obtidos com o trabalho, que dependem das horas trabalhadas, os dividendos são um retorno financeiro automático sobre o capital investido.
Quais investimentos pagam dividendos?
Diversos ativos no mercado financeiro oferecem dividendos, sendo os mais comuns:
- Ações As ações são uma das opções mais populares para investidores que desejam receber dividendos. Ao comprar ações de uma empresa listada na bolsa de valores, você se torna sócio dela e pode receber parte dos lucros distribuídos como dividendos, se a empresa assim decidir. Cada empresa define, em seu estatuto, a frequência dos repasses e o percentual do lucro a ser dividido. Empresas de maior porte e operação consolidada geralmente pagam mais dividendos.
- Fundos Imobiliários (FIIs) Os FIIs são negociados na B3 e focados em ativos do mercado imobiliário. Eles investem em empreendimentos como prédios, shoppings e condomínios, ou em títulos do setor imobiliário. Os FIIs são obrigados a distribuir 95% do lucro líquido em forma de dividendos a cada seis meses. Muitos FIIs fazem distribuições mensais, tornando-se um grande atrativo para investidores.
- BDRs (Brazilian Depositary Receipts) BDRs são certificados lastreados em investimentos internacionais, permitindo que investidores brasileiros negociem ativos estrangeiros na B3. Se a empresa ou fundo no exterior distribuir lucros, os investidores de BDRs na B3 recebem uma parte proporcional desses lucros. Esses dividendos podem ser dolarizados, embora o recebimento ocorra em reais.
Além desses, outros investimentos como Fiagro (Fundos de Investimento nas Cadeias Produtivas Agroindustriais) e ETFs brasileiros que pagam dividendos a partir de 2023 também podem fazer essa distribuição.
BAIXE AGORA | CARTEIRA DE DIVIDENDOS | BTG PACTUAL
Tributação dos dividendos
Os dividendos pagos por ações e fundos imobiliários são isentos de Imposto de Renda, desde que cumpridos os requisitos legais. Já os dividendos gerados a partir de BDRs estão sujeitos a alíquotas progressivas de IR, variando conforme o montante recebido.
Tabela de alíquotas (início de 2023):
- Recebimento de até R$ 1.903,98: Isento
- R$ 1.903,99 a R$ 2.826,65: 7,5%
- R$ 2.826,66 a R$ 3.751,05: 15%
- R$ 3.751,06 a R$ 4.664,68: 22,5%
- Acima de R$ 4.664,68: 27,5%
Se a tributação ocorrer no exterior, pode ser possível uma compensação do Imposto de Renda no Brasil, dependendo de acordos internacionais de bitributação.
Quando os dividendos são pagos?
A periodicidade de pagamento de dividendos varia conforme a política de cada empresa. As distribuições podem ser mensais, trimestrais, semestrais ou anuais. Algumas empresas realizam pagamentos sem um padrão específico, dependendo dos resultados financeiros do período.
Calendário de distribuição de dividendos:
- Data de Anúncio: Quando a empresa informa ao mercado financeiro o pagamento de dividendos e o valor a ser distribuído.
- Data-Com: Data limite para que o investidor possua ações da empresa para ter direito aos dividendos.
- Data-Ex: Dia útil seguinte à Data-Com; quem comprar ações a partir dessa data não terá direito aos dividendos anunciados.
- Data de Pagamento: Quando os dividendos são creditados na conta do investidor.
BAIXE AGORA | CONQUISTE SUA LIBERDADE COM DIVIDENDOS |
Por que investir com foco em dividendos?
Investir em ativos que pagam dividendos oferece diversas vantagens:
- Ampliar a rentabilidade: Dividendos podem aumentar a rentabilidade dos investimentos ao proporcionar uma fonte adicional de ganhos, além da valorização do ativo.
- Criar uma fonte de renda passiva: Dividendos fornecem uma renda regular que pode complementar ou substituir outras fontes de renda.
- Independência financeira: A renda passiva gerada por dividendos pode ajudar a cobrir os custos de vida, aproximando o investidor da independência financeira.
Como viver de dividendos?
Para viver de dividendos, é necessário adotar uma estratégia bem definida e consistente:
- Análise das alternativas: Estudar o mercado financeiro, as empresas e os fundos disponíveis, focando na análise fundamentalista e em indicadores como o dividend yield (DY).
- Foco no longo prazo: Considerar horizontes amplos de tempo (5 anos ou mais) para aproveitar melhor o acúmulo de dividendos e a estabilidade das empresas.
- Aportes regulares: Realizar investimentos frequentes, destinando uma quantia fixa mensalmente para aumentar o capital investido.
- Reinvestimento dos rendimentos: Utilizar os dividendos recebidos para fazer novos aportes, potencializando o crescimento da carteira de investimentos.
- Acompanhamento do mercado: Manter-se atualizado com as tendências e informações do mercado para identificar novas oportunidades e mitigar riscos.
Recebimento de dividendos mensais
Embora seja possível viver de dividendos, receber proventos mensalmente pode ser desafiador. Diversificar os investimentos, incluindo ativos com diferentes calendários de pagamento, pode ajudar a garantir um fluxo de renda mais constante.
Fundos Imobiliários, com suas distribuições semestrais, podem contribuir significativamente para o recebimento mensal de dividendos. Contudo, é importante lembrar que os investimentos em dividendos são de renda variável, e não há garantias de pagamento regular.
Outros tipos de proventos
Além dos dividendos, os investidores podem receber outros tipos de proventos, como:
- Juros sobre capital próprio (JCP): Pagamento em dinheiro, semelhante aos dividendos, mas considerado despesa para a empresa e sujeito à tributação de 15% de IR.
- Bonificação: Distribuição de novas ações aos acionistas, sem custo adicional, geralmente em momentos de lucro excedente.
- Direitos de subscrição: Preferência na compra de novas ações emitidas pela empresa, permitindo manter ou aumentar a participação acionária.
Os dividendos são uma excelente forma de criar uma fonte de renda passiva e alcançar a independência financeira. Investir com foco em dividendos requer conhecimento, análise cuidadosa e uma estratégia bem estruturada. Ao adotar uma abordagem de longo prazo, realizar aportes regulares e reinvestir os rendimentos, os investidores podem construir uma carteira sólida e obter retornos consistentes. Diversificar os investimentos e acompanhar o mercado são práticas essenciais para maximizar os ganhos e minimizar os riscos.
VAI PERDER ?
